Aveți de gând să strângeți fonduri de pornire de la îngeri și doriți să vă măriți șansele? Dacă DA, acesta este exact modul în care investitorii îngeri funcționează și fac alegeri de investiții.
Ce este un investitor înger?
Investitorii îngeri sunt persoane bogate care caută o afacere viabilă și potențial profitabilă. începătorii investesc în schimbul unor recompense financiare sau nefinanciare.
Vă puteți gândi la un investitor înger ca la un împrumutator informal. Băncile și alte instituții financiare sunt creditori oficiali. Vă oferă bani pentru a începe și a vă dezvolta afacerea în schimbul unei dobânzi convenite în prealabil. Cel mai important lucru pe care îl preocupă o instituție financiară este dacă vă puteți permite să plătiți dobânzile și, dacă se dovedește că nu puteți, banca va lua unele măsuri legale pentru a vă restitui fondurile, eventual luând în posesie garanția și alte măsuri acceptabile din punct de vedere juridic.
Dar investitorul înger își asumă un risc mult mai mare investind în afacerea lor la nivel personal. Un investitor înger caută o afacere care are potențialul de a prospera în viitor și care oferă fondurile necesare pentru începerea sau dezvoltarea afacerii. Investitorul înger se va aștepta să dețină acțiuni în această afacere sau se va aștepta să-și achite capitalul în viitor cu o anumită dobândă.
Cu toate acestea, investitorul înger nu primește nicio garanție de la afacere și, dacă afacerea se dovedește a eșua, investitorul înger va trebui să suporte pierderi.
Diferența dintre investitorul înger și capitalul de risc
Nu este neobișnuit ca oamenii să confunde un investitor înger să fie un capitalist de risc, deoarece funcțiile lor sunt aproape aceleași. ambii oferă finanțare pentru afacere.
Cu toate acestea, un investitor înger este diferit de un capitalist de risc în sensul că capitalistii de risc sunt un grup de investitori care își pun în comun resursele pentru a investi într-o afacere. Ele nu oferă neapărat finanțare inițială; pot investi în orice tip de afacere, indiferent dacă există sau începe, atâta timp cât consideră că este potențial profitabilă.
De asemenea, capitaliștii de risc nu investesc în mod privat sau privat, așa cum fac investitorii îngeri. Când capitaliștii de risc se reunesc, creează o corporație cu care investesc în companii cu potențial ridicat. Capitaliștii de risc devin parteneri limitati în afaceri, în timp ce liderii de afaceri care îndeplinesc sarcini zilnice legate de afaceri sunt cunoscuți ca parteneri generali.
Investitorii Angel pot participa, de asemenea, la gestionarea afacerii. sau pot acționa ca consultanți la companiile pe care le ajută să finanțeze. După cum am menționat mai devreme, un investitor înger investește la nivel personal și contribuie cu orice poate contribui, în afară de numerar, pentru a asigura succesul afacerii.
Ce este nevoie pentru a deveni un investitor înger?
Investitorii angel trebuie să îndeplinească standardele SEC pentru investitorii acreditați, care stipulează că pentru a fi considerat un investitor angel, trebuie să aveți o valoare netă minimă de 1 milion de dolari și un venit anual de cel puțin 200 de dolari.
Investitorii îngeri își folosesc propriii bani spre deosebire de capitalii de risc, iar dacă afacerea se prăbușește în primele etape, investitorul își va pierde complet banii.
Cât de ușor este să găsești un investitor înger?
Cu toate acestea, acești investitori îngeri pot fi dificil de găsit și chiar și după ce sunt găsiți, convingerea lor să investească într-un startup poate fi o provocare din cauza riscului inerent al startup-urilor.
De exemplu, noile companii nu au vânzări, fondatorul afacerii poate avea foarte puține cunoștințe despre ceea ce presupune managementul, iar un plan de afaceri se poate baza doar pe un prototip sau un concept simplu. Cu toate acestea, chiar și cu o incertitudine imensă, investitorii înger continuă să investească dolari mari în companii noi care nu sunt verificate și care nu au încredere, sperând că vor fi în cele din urmă utile.
Investiția în îngeri este de obicei asociată cu Silicon Valley, dar rămâne adevărul că investitorii îngeri își desfășoară activitatea în toată Statele Unite. Raportul Halo spune că aproximativ 20% dintre ei se aflau în California. De fapt, numai în Statele Unite, investitorii îngeri au investit în total 24,1 miliarde de dolari în 2015.
Aproximativ 73 de întreprinderi au putut beneficia de aceste investiții, în special în primele etape. Investitorii Angel nu se limitează doar la Statele Unite. Există în alte țări precum Irlanda, Columbia, India etc.
Cum funcționează investitorii îngeri
Dacă un investitor înger acceptă să investească în afacerea dvs., el trebuie să vă scrie un cec pentru suma pe care ați fost de acord cu el. În funcție de acordul pe care îl aveți cu investitorul dvs., acesta vă poate oferi o investiție unică sau o injecție constantă de bani pentru a sprijini și a ghida compania în faza sa dificilă de pornire.
Suma pe care un înger o investește poate varia de la câteva mii de dolari la câteva milioane. Banii pe care îi investește pot veni sub formă de împrumut sau deținere parțială de afaceri, să zicem 10%. Dacă deține o acțiune în afacere, aceasta înseamnă că va primi o reducere a profiturilor viitoare.
Scopul final al investitorului este de a-și vinde acțiunea în câțiva ani pentru un profit semnificativ. În caz de faliment, antreprenorul nu va trebui să returneze banii investiți în afacere ca un împrumut obișnuit. Datorită faptului că investitorii înger investesc în principal în companii noi, neconfirmate, întreruperile de afaceri nu sunt neobișnuite, rezultând o pierdere completă din partea investitorului. Cu toate acestea, atunci când totul funcționează bine, recompensa poate fi impresionantă.
În cazul companiilor deja înființate, determinarea investiției sau nu în acestea poate fi destul de simplă. Companiile înființate generează vânzări, generează profituri și utilizează fluxuri de numerar pentru a determina cât de valoroasă este afacerea.
Cu toate acestea, acești indici nu sunt disponibili pentru start-up-uri și noile întreprinderi, astfel încât investitorii îngeri trebuie să lucreze mult mai mult pentru a determina dacă timpul lor merită să fie investit. Scopul lor este de a obține suficiente profituri din întreprinderile de succes pentru a compensa pierderile din cele mai puțin reușite sau nereușite.
Iată câteva considerații cheie pe care un investitor înger le poate folosi atunci când încearcă să investească într-o afacere nouă.
Cum iau investitorii Angel decizii de investiții
- Tehnologie sau serviciu care schimbă jocul
Poate fi un produs sau serviciu care aduce ceva nou, nou și inovator la masă. Majoritatea investitorilor înger nu caută doar o reproiectare a designului minor, ci caută ceva mult mai inteligent și mai ieftin. Se știe că investitorii îngeri caută un avantaj competitiv pe piață. Vor ca investițiile lor să poată genera vânzări și profituri înainte ca concurenții să poată intra pe piață cu ceva similar.
2. Echipa de conducere
Acesta este unul dintre cei mai importanți parametri care determină alegerea unui investitor, fie să investească într-o afacere, fie să o transfere. Echipa este oamenii care vor aduce ideea la viață. Persoanele din spatele unui produs sau serviciu sunt la fel de importante sau chiar mai importante decât produsul în sine în ceea ce privește succesul.
O echipă incompetentă poate ajunge să distrugă cele mai bune produse, iar o echipă grozavă poate face un produs mediocru de succes. Investitorii caută o echipă care să aibă abilități precum experiență bună pentru a face treaba, entuziaști, energici, dispuși să asculte și să învețe, printre altele.
3. Piață mare
Niciun investitor nu vrea să investească într-un produs care să atragă un grup demografic foarte mic, dintre care majoritatea caută să cucerească o țară sau chiar lumea cu investițiile lor. O afacere care demonstrează capacitatea de a viza o piață mare este esențială pentru a atrage atenția investitorilor îngeri. Pe de altă parte, pentru a obține o rentabilitate mare a investițiilor, investitorii îngeri doresc de obicei să se asigure că companiile în care investesc au șansa de a crește vânzările cu milioane de dolari.
Investitorii Angel se așteaptă ca planurile de afaceri să includă analize de dimensionare specifice pieței. Această analiză ar trebui colectată printr-un studiu atent, nu doar zvonuri și speculații.
4. Scalabilitate ridicată: acest lucru înseamnă că compania poate crește rapid în venituri, menținând în același timp costurile la un nivel minim, ceea ce asigură marje consistente. Unele companii escalează cu ușurință, iar altele nu.
Luați în considerare o pornire care intenționează să creeze pixuri. Pixurile pot fi fabricate la un cost redus și, ca atare, sunt o afacere scalabilă în comparație cu o companie care necesită multă personalizare sau timp expert pentru instalare sau consultare.
5. Rezultatul și evaluarea: fiecare ieșire potențială este urmată de o rentabilitate care se va baza pe o combinație de mai mulți factori, cum ar fi cât ați investit, evaluarea pre-bani, câte acțiuni deține investitorul și prețul de achiziție. În acest sens, investitorul înger trebuie să aibă o idee despre cât de mult poate fi vândută compania și dacă rundele suplimentare de investiții pot reduce procentul de proprietate.
6. Evaluare și risc: indiferent de modul în care îl priviți, startup-urile și companiile se confruntă cu multe riscuri și incertitudini. Când investitorii îngeri se întâlnesc cu proprietarii de afaceri și interacționează cu aceștia sau își citesc planul de afaceri, ar dori să știe în detaliu ce a realizat afacerea până acum și ce altceva mai trebuie făcut cu fonduri suplimentare. Acestea ar trebui să ofere răspunsuri la unele întrebări, cum ar fi:
- S-ar putea să apară probleme de reglementare sau juridice mai târziu?
- Este acest produs suficient de matur pentru piață acum sau va fi mai bine implementat în viitor?
- Există o posibilă ieșire din investiție și o șansă de a vedea o rentabilitate?
Metodologia utilizată de diverși investitori îngeri pentru a măsura riscul inerent unei afaceri și, prin urmare, pentru a alege o investiție variază de la persoană la persoană. Unii oameni ar putea suporta o afacere riscantă dacă există profituri mari implicate, în timp ce alții vor ceva mai sigur. În cele din urmă, însă, investitorii îngeri încearcă să atenueze riscul, asigurând în același timp rentabilitatea maximă a investiției pe care o fac.
Cum câștigă bani investitorii îngeri
Investitorii Angel caută o afacere cu potențialul de a reuși la timp. Câștigă bani într-o varietate de moduri, cum ar fi:
- Vinde-ți startup-ul : Investitorii Angel pot investi într-un startup, iar atunci când afacerea este în plină expansiune și profitabilă, pot vinde afacerea către alți investitori și pot primi în schimb numerar, acțiuni sau o combinație a celor două. Fiecare investitor înger (dacă sunt mai mulți) va primi bani sau acțiuni în funcție de ceea ce au investit în afacere.
- Vânzarea acțiunilor : Un investitor înger poate alege, de asemenea, să încaseze prin vânzarea propriilor participații în afacere unui alt investitor în schimbul numerarului. Astfel de acțiuni private pot fi tranzacționate prin intermediul unui broker privat sau prin intermediul unor platforme online precum SecondMarket, Sharespost și Equityzen.
- Deveniți public … Investitorii pot decide, de asemenea, să listeze public o afacere și să vândă anumite acțiuni ale acelei afaceri pe piața de valori, cum ar fi New York Stock Exchange (NYSE), NASDAQ și alte piețe de valori globale.
- Primiți dividende : Un investitor înger poate decide că dorește să rămână o parte a afacerii pentru o perioadă foarte lungă de timp și apoi să aleagă să primească dividende din profiturile afacerii.
